Kortlopende schulden
Financiële instrumenten
Een belangrijk deel van de activa, passiva en resultaten luiden in vreemde valuta, voornamelijk
de US dollar. Het valutarisico ten aanzien van het omrekenen op balansdatum van buitenlandse
eenheden, luidende in vreemde valuta, wordt niet afgedekt. Het gebruik van financiële instrumenten
is gericht op het afdekken van renterisico's, prijsrisico's op goederentransacties en het afdekken van
valutarisico's voor specifieke transacties. Ahold gebruikt deze instrumenten niet voor speculatie of
handelsdoeleinden. Waardeverschillen voortkomende uit deze instrumenten worden uitgesteld tot
het moment van realisatie.
De boekwaarden en marktwaarden van de financiële instrumenten zijn als volgt:
1998 1998 1997 1997
Boekwaarde Marktwaarde Boekwaarde Marktwaarde
Activa
Financiële vaste activa
Overige deelnemingen 271.560
186.289
Passiva
Leningen 7.299.859
7.810.121
4.354.175
4.570.531
Derivaten
Swaps
Renteopties
20.907
101
39.523
226
Voor 'Overige deelnemingen' is geen marktwaarde beschikbaar. De marktwaarden van de 'Leningen'
zijn gebaseerd op hun netto contante waarde of, indien van toepassing, op hun beursnoteringen.
De marktwaarden van de 'Swaps' zijn gebaseerd op opgave van banken. Uitstaande rentecontracten
expireren van 1999 tot en met 2005.
De kortlopende schulden zijn opgenomen tegen nominale waarde en zijn opeisbaar binnen 1 jaar.
Leningen
1998
1997
Aflossingen vervallende binnen 1 jaar
Leningen
Gekapitaliseerde leaseverplichtingen
AH Vaste Klanten Fonds
Overige leningen
Bankiers
277.047
111.666
366.587
355.381
826.816
237.937
72.907
286.489
233.941
744.246
1.937.497
1.575.520
De post 'Overige leningen' bestaat uit spaarzegels in omloop bij AH-klanten, spaarrekeningen van
medewerkers en andere kortlopende leningen.
Overige kortlopende schulden
1998
1997
Crediteuren
Te betalen kosten
Vakantieverplichtingen
Belastingen
Interest
Pensioenfondsen
Dividend
4.913.353
1.763.854
504.073
515.458
111.710
17.833
388.853
3.604.245
1.173.733
392.493
703.973
86.295
16.620
280.225
8.215.134
6.257.584
De post 'Belastingen' bestaat uit de te betalen belasting naar de winst, belastingen op afdracht zoals
omzetbelasting en loonheffing en sociale lasten.
